在我国经济活动中，民间借贷作为一种传统的资金融通方式，有效补充了正规金融体系的不足。借贷双方最常关注的核心问题便是：约定的利息多少才是法律所认可与保护的？这直接关系到债权人的收益预期与债务人的负担能力，明确其合法界限对规范借贷行为、预防纠纷至关重要。
界定民间借贷利息是否合法的核心法律依据是《中华人民共和国民法典》及最高人民法院的相关司法解释。目前，法律为民间借贷利率划定了“两线三区”的司法保护界限，这一框架是判断利息合法性的关键标尺。
第一条界限是“合同成立时一年期贷款市场报价利率（LPR）的四倍”。这是当前法律设定的司法保护上限。借贷双方约定的利率未超过此标准的，属于“司法保护区”，人民法院将予以全额支持。例如，若合同成立时一年期LPR为3.7%，则四倍即为14.8%。在此利率（含）以内的利息约定，均受法律强制力保护。
第二条界限是“合同成立时一年期贷款市场报价利率（LPR）的四倍”本身，但它同时是区分“自然债务区”与“无效区”的分水岭。对于借贷双方约定利率超过此四倍标准的部分，法律将其划入“无效区”。这意味着，超出部分的利息约定自始无效，债务人有权拒绝支付，即使已经支付，也有权请求债权人返还。
而介于“司法保护区”与“无效区”之间，还存在一个理论上的“自然债务区”，即虽然现行司法解释已不再直接表述此区间，但其法理精神仍存。对于超过司法保护上限的利息，债权人向法院起诉请求支付该部分，法院不予支持；但如果债务人已经自愿履行完毕，则不得再以不当得利为由要求返还。这体现了法律对当事人意思自治在一定程度上的尊重，但绝不鼓励高利贷。
必须警惕一些变相突破利率红线的行为。例如，出借人预先在本金中扣除利息（即“砍头息”），法院将以借款人实际收到的金额作为本金计算利息。又如，出借人通过收取咨询费、服务费、违约金等名目变相提高融资成本，若总计费用超过法定利率上限，超出部分同样无法获得司法保护。
需要特别强调的是，法律坚决禁止高利放贷行为。若借贷行为以营利为目的且经常性地向社会不特定对象发放贷款，可能涉嫌非法经营罪等刑事犯罪，其利息约定自然完全无效，并将追究相关人员的法律责任。
民间借贷的合法利息范围清晰且严格。借贷双方在进行约定时，应自觉将利率控制在合同成立时一年期LPR四倍以内，确保借贷关系稳定与合法。债务人面对过高利息时，应勇于运用法律武器维护自身权益；债权人则应秉持诚信原则，追求合法合规的资本回报，共同维护健康有序的民间融资环境。